Paul Schimmel - Insider Trading Tracker

Wstęp

Ta strona zawiera kompleksową analizę znanej historii wykorzystywania informacji poufnych w firmie Paul Schimmel. Insiderzy to członkowie kadry kierowniczej, dyrektorzy lub znaczący inwestorzy w spółce. Dokonywanie transakcji w ich firmach w oparciu o określone, niepubliczne informacje jest nielegalne. Nie oznacza to, że dokonywanie jakichkolwiek transakcji we własnych firmach jest nielegalne. Muszą jednak zgłaszać wszystkie transakcje do SEC za pośrednictwem formularza 4. Pomimo tych ograniczeń badania akademickie sugerują, że insiderzy – ogólnie rzecz biorąc – mają tendencję do osiągania lepszych wyników na rynku w swoich własnych firmach.

Średnia rentowność handlu

Spółki posiadające zgłoszone stanowiska osób mających dostęp do poufnych informacji

Z dokumentów SEC wynika, że Paul Schimmel zgłosił udziały lub transakcje w następujących spółkach:

Jak interpretować wykresy

Poniższe wykresy przedstawiają notowania akcji papierów wartościowych po każdej niezaplanowanej transakcji na otwartym rynku dokonanej przez Paul Schimmel. Nieplanowane transakcje to transakcje, które nie zostały dokonane w ramach planu handlowego 10b5-1. Notowania akcji przedstawiono na wykresie jako skumulowaną procentową zmianę ceny akcji. Na przykład, jeśli 1 stycznia 2019 r. dokonano transakcji poufnej, wykres pokaże dzienną procentową zmianę papieru wartościowego do dnia dzisiejszego. Jeżeli cena akcji wzrosłaby w tym czasie z 10 do 15 dolarów, skumulowana procentowa zmiana ceny akcji wyniosłaby 50%. Zmiana ceny z 10$ na 20$ będzie wynosić 100%, a zmiana ceny z 10$ na 5$ będzie wynosić -50%.

Ostatecznie staramy się określić, jak blisko transakcje insiderów korelują z nadmiernymi zwrotami (dodatnimi lub ujemnymi) z ceny akcji, aby sprawdzić, czy insider dostosowuje swoje transakcje w taki sposób, aby czerpać korzyści z informacji poufnych. Rozważmy sytuację, w której zrobił to ktoś z wewnątrz. W tej sytuacji oczekiwalibyśmy albo (a) dodatnich zwrotów po zakupach, albo (b) ujemnych zwrotów po sprzedaży. W przypadku (a) wykres ZAKUPU pokazywałby serię krzywych nachylonych w górę, wskazujących dodatnie zwroty po każdej transakcji zakupu. W przypadku (b) wykres SPRZEDAŻ pokazywałby serię krzywych o nachyleniu w dół, wskazujących ujemne zwroty po każdej transakcji sprzedaży.

Samo to jednak nie wystarczy, aby wyciągnąć wnioski. Gdyby np. cena akcji spółki przez wiele lat rosła niecyklicznie, to spodziewalibyśmy się, że wszystkie wykresy po zakupie będą wykazywały tendencję wzrostową. Podobnie niecykliczne spadki na przestrzeni wielu lat spowodowałyby spadek linii na wykresie po transakcjach. Żaden z tych wykresów nie sugeruje wykorzystywania informacji poufnych.

Najsilniejszym wskaźnikiem byłaby sytuacja, gdy cena akcji miała charakter wyjątkowo cykliczny, a na wykresie KUPNO występowały zarówno pozytywne sygnały na wykresie KUPNA, jak i negatywne na wykresie SPRZEDAŻY. Sytuacja ta wysoce sugerowałaby osobę mającą dostęp do informacji poufnych, która wykorzystywała transakcje w celu uzyskania korzyści finansowej.

Zakupy insidera ATYR / aTyr Pharma, Inc. – krótkoterminowa analiza zysków

W tej części analizujemy rentowność każdego nieplanowanego zakupu od poufnych informacji na otwartym rynku dokonanego w ATYR / aTyr Pharma, Inc.. Analiza ta pomaga zrozumieć, czy insider konsekwentnie generuje nietypowe zyski i czy warto ją śledzić. Analiza ta obejmuje okres jednego roku po każdej transakcji, a wyniki mają charakter teoretyczny .

Poniższa tabela przedstawia najnowsze zakupy na otwartym rynku, które nie były częścią planu handlu automatycznego.

Data transakcji	Ticker	Insider	Zgłoszone Akcje	Zgłoszona Cena	Skorygowane Akcje	Skorygowana Cena	Podstawa kalkulacji kosztów	Dni do maks	Cena maks	Maks Zysk ($)	Maksymalny zwrot (%)
2026-05-27	ATYR	SCHIMMEL PAUL	100 000	0,4963	100 000	0,4963	49 630	5	0.5466	5 030	10,13
2025-10-09	ATYR	SCHIMMEL PAUL	317 999	0,9414	317 999	0,9414	299 364
2025-10-08	ATYR	SCHIMMEL PAUL	682 001	0,8980	682 001	0,8980	612 437
2024-07-24	ATYR	SCHIMMEL PAUL	52 300	1,9319	52 300	1,9319	101 038
2024-07-23	ATYR	SCHIMMEL PAUL	6 648	1,8163	6 648	1,8163	12 075
2024-07-22	ATYR	SCHIMMEL PAUL	41 052	1,7417	41 052	1,7417	71 500
2023-05-10	LIFE	SCHIMMEL PAUL	200 000	2,2500	200 000	2,2500	450 000
2021-09-20	LIFE	SCHIMMEL PAUL	250 000	8,0000	250 000	8,0000	2 000 000
2021-05-18	LIFE	SCHIMMEL PAUL	50 000	3,9800	50 000	3,9800	199 000
2020-02-10	LIFE	SCHIMMEL PAUL	254 000	4,2500	254 000	4,2500	1 079 500
2018-11-26	LIFE	SCHIMMEL PAUL	147 225	0,5420	10 516	7,5880	79 796
2018-09-04	LIFE	SCHIMMEL PAUL	20 749	0,7571	1 482	10,5994	15 709
2018-08-31	LIFE	SCHIMMEL PAUL	22 000	0,7160	1 571	10,0240	15 752
2018-08-30	LIFE	SCHIMMEL PAUL	89 275	0,7559	6 377	10,5826	67 483
2018-08-29	LIFE	SCHIMMEL PAUL	75 136	0,7199	5 367	10,0786	54 090
2018-05-18	LIFE	SCHIMMEL PAUL	150 000	0,9963	10 714	13,9482	149 445
2017-08-31	LIFE	SCHIMMEL PAUL	94 336	2,6500	6 738	37,1000	249 990
2016-12-21	LIFE	SCHIMMEL PAUL	10 000	2,2818	714	31,9452	22 818
2016-12-20	LIFE	SCHIMMEL PAUL	15 000	2,2740	1 071	31,8360	34 110
2016-12-16	LIFE	SCHIMMEL PAUL	10 000	2,3973	714	33,5622	23 973
2016-12-15	LIFE	SCHIMMEL PAUL	40 000	2,4978	2 857	34,9692	99 912
2016-04-14	LIFE	SCHIMMEL PAUL	33 619	4,2196	2 401	59,0744	141 859
2016-04-14	LIFE	SCHIMMEL PAUL	32 600	4,1434	2 329	58,0076	135 075
2016-04-13	LIFE	SCHIMMEL PAUL	9 835	3,8500	702	53,9000	37 865
2016-04-12	LIFE	SCHIMMEL PAUL	2 581	3,7512	184	52,5168	9 682
2016-04-12	LIFE	SCHIMMEL PAUL	6 546	3,6999	468	51,7986	24 220
2016-04-11	LIFE	SCHIMMEL PAUL	27 359	3,5915	1 954	50,2810	98 260
2016-04-11	LIFE	SCHIMMEL PAUL	5 300	3,4481	379	48,2734	18 275
2016-04-11	LIFE	SCHIMMEL PAUL	5 259	3,5921	376	50,2894	18 891
2016-04-11	LIFE	SCHIMMEL PAUL	5 300	3,4481	379	48,2734	18 275
2016-04-11	LIFE	SCHIMMEL PAUL	22 100	3,5913	1 579	50,2782	79 368
2016-04-08	LIFE	SCHIMMEL PAUL	85 000	3,2194	6 071	45,0716	273 649
2016-04-07	LIFE	SCHIMMEL PAUL	40 000	3,1896	2 857	44,6544	127 584
2016-04-06	LIFE	SCHIMMEL PAUL	25 000	3,2000	1 786	44,8000	80 000

Cena skorygowana to cena skorygowana o podział. Akcje skorygowane to akcje skorygowane o podział.