Edward Newberry - Insider Trading Tracker

Wstęp

Ta strona zawiera kompleksową analizę znanej historii wykorzystywania informacji poufnych w firmie Edward Newberry. Insiderzy to członkowie kadry kierowniczej, dyrektorzy lub znaczący inwestorzy w spółce. Dokonywanie transakcji w ich firmach w oparciu o określone, niepubliczne informacje jest nielegalne. Nie oznacza to, że dokonywanie jakichkolwiek transakcji we własnych firmach jest nielegalne. Muszą jednak zgłaszać wszystkie transakcje do SEC za pośrednictwem formularza 4. Pomimo tych ograniczeń badania akademickie sugerują, że insiderzy – ogólnie rzecz biorąc – mają tendencję do osiągania lepszych wyników na rynku w swoich własnych firmach.

Średnia rentowność handlu

Spółki posiadające zgłoszone stanowiska osób mających dostęp do poufnych informacji

Z dokumentów SEC wynika, że Edward Newberry zgłosił udziały lub transakcje w następujących spółkach:

Jak interpretować wykresy

Poniższe wykresy przedstawiają notowania akcji papierów wartościowych po każdej niezaplanowanej transakcji na otwartym rynku dokonanej przez Edward Newberry. Nieplanowane transakcje to transakcje, które nie zostały dokonane w ramach planu handlowego 10b5-1. Notowania akcji przedstawiono na wykresie jako skumulowaną procentową zmianę ceny akcji. Na przykład, jeśli 1 stycznia 2019 r. dokonano transakcji poufnej, wykres pokaże dzienną procentową zmianę papieru wartościowego do dnia dzisiejszego. Jeżeli cena akcji wzrosłaby w tym czasie z 10 do 15 dolarów, skumulowana procentowa zmiana ceny akcji wyniosłaby 50%. Zmiana ceny z 10$ na 20$ będzie wynosić 100%, a zmiana ceny z 10$ na 5$ będzie wynosić -50%.

Ostatecznie staramy się określić, jak blisko transakcje insiderów korelują z nadmiernymi zwrotami (dodatnimi lub ujemnymi) z ceny akcji, aby sprawdzić, czy insider dostosowuje swoje transakcje w taki sposób, aby czerpać korzyści z informacji poufnych. Rozważmy sytuację, w której zrobił to ktoś z wewnątrz. W tej sytuacji oczekiwalibyśmy albo (a) dodatnich zwrotów po zakupach, albo (b) ujemnych zwrotów po sprzedaży. W przypadku (a) wykres ZAKUPU pokazywałby serię krzywych nachylonych w górę, wskazujących dodatnie zwroty po każdej transakcji zakupu. W przypadku (b) wykres SPRZEDAŻ pokazywałby serię krzywych o nachyleniu w dół, wskazujących ujemne zwroty po każdej transakcji sprzedaży.

Samo to jednak nie wystarczy, aby wyciągnąć wnioski. Gdyby np. cena akcji spółki przez wiele lat rosła niecyklicznie, to spodziewalibyśmy się, że wszystkie wykresy po zakupie będą wykazywały tendencję wzrostową. Podobnie niecykliczne spadki na przestrzeni wielu lat spowodowałyby spadek linii na wykresie po transakcjach. Żaden z tych wykresów nie sugeruje wykorzystywania informacji poufnych.

Najsilniejszym wskaźnikiem byłaby sytuacja, gdy cena akcji miała charakter wyjątkowo cykliczny, a na wykresie KUPNO występowały zarówno pozytywne sygnały na wykresie KUPNA, jak i negatywne na wykresie SPRZEDAŻY. Sytuacja ta wysoce sugerowałaby osobę mającą dostęp do informacji poufnych, która wykorzystywała transakcje w celu uzyskania korzyści finansowej.

Zakupy insidera FGPR / Ferrellgas Partners, L.P. – krótkoterminowa analiza zysków

W tej części analizujemy rentowność każdego nieplanowanego zakupu od poufnych informacji na otwartym rynku dokonanego w FGPR / Ferrellgas Partners, L.P.. Analiza ta pomaga zrozumieć, czy insider konsekwentnie generuje nietypowe zyski i czy warto ją śledzić. Analiza ta obejmuje okres jednego roku po każdej transakcji, a wyniki mają charakter teoretyczny .

Poniższa tabela przedstawia najnowsze zakupy na otwartym rynku, które nie były częścią planu handlu automatycznego.

Data transakcji	Ticker	Insider	Zgłoszone Akcje	Zgłoszona Cena	Skorygowane Akcje	Skorygowana Cena	Podstawa kalkulacji kosztów	Dni do maks	Cena maks	Maks Zysk ($)	Maksymalny zwrot (%)
2024-03-25	NONE	Newberry Edward	5 300	11,6657	5 300	11,6657	61 828	730
2024-03-15	NONE	Newberry Edward	500	7,0000	500	7,0000	3 500
2024-03-15	NONE	Newberry Edward	500	7,0280	500	7,0280	3 514
2024-03-15	NONE	Newberry Edward	2 000	7,1400	2 000	7,1400	14 280
2024-03-15	NONE	Newberry Edward	1 000	7,1720	1 000	7,1720	7 172
2024-03-15	NONE	Newberry Edward	1 000	7,2080	1 000	7,2080	7 208
2024-03-15	NONE	Newberry Edward	2 000	7,2000	2 000	7,2000	14 400
2024-03-14	NONE	Newberry Edward	500	7,2000	500	7,2000	3 600
2024-03-14	NONE	Newberry Edward	1 800	6,9200	1 800	6,9200	12 456
2024-03-14	NONE	Newberry Edward	700	7,1000	700	7,1000	4 970
2024-03-14	NONE	Newberry Edward	500	7,1400	500	7,1400	3 570
2024-03-13	NONE	Newberry Edward	1 000	7,1500	1 000	7,1500	7 150
2024-03-13	NONE	Newberry Edward	500	6,8000	500	6,8000	3 400
2024-03-13	NONE	Newberry Edward	500	7,0449	500	7,0449	3 522
2024-03-12	NONE	Newberry Edward	500	6,8000	500	6,8000	3 400
2024-03-12	NONE	Newberry Edward	500	6,9500	500	6,9500	3 475
2024-03-12	NONE	Newberry Edward	975	6,9900	975	6,9900	6 815
2024-03-12	NONE	Newberry Edward	200	7,0398	200	7,0398	1 408
2024-03-12	NONE	Newberry Edward	225	7,0100	225	7,0100	1 577
2023-06-22	NONE	Newberry Edward	3 000	8,4400	3 000	8,4400	25 320
2023-03-13	NONE	Newberry Edward	1 000	7,8000	1 000	7,8000	7 800

Cena skorygowana to cena skorygowana o podział. Akcje skorygowane to akcje skorygowane o podział.