Wstęp

Ta strona zawiera kompleksową analizę znanej historii wykorzystywania informacji poufnych w firmie Marlow Hernandez. Insiderzy to członkowie kadry kierowniczej, dyrektorzy lub znaczący inwestorzy w spółce. Dokonywanie transakcji w ich firmach w oparciu o określone, niepubliczne informacje jest nielegalne. Nie oznacza to, że dokonywanie jakichkolwiek transakcji we własnych firmach jest nielegalne. Muszą jednak zgłaszać wszystkie transakcje do SEC za pośrednictwem formularza 4. Pomimo tych ograniczeń badania akademickie sugerują, że insiderzy – ogólnie rzecz biorąc – mają tendencję do osiągania lepszych wyników na rynku w swoich własnych firmach.

Średnia rentowność handlu

Średnia rentowność handlu to średni zwrot ze wszystkich zakupów na otwartym rynku dokonanych przez osobę mającą dostęp do informacji poufnych w ciągu ostatnich trzech lat. Aby to obliczyć, badamy każdy nieplanowany zakup na otwartym rynku dokonany przez insidera, z wyłączeniem wszystkich transakcji oznaczonych jako część planu handlowego 10b5-1. Następnie obliczamy średnią wydajność tych transakcji w ciągu 3, 6 i 12 miesięcy, uśredniając każdy z tych okresów, aby wygenerować ostateczny wskaźnik wydajności dla każdej transakcji. Na koniec uśredniamy wszystkie wskaźniki wydajności, aby obliczyć wskaźnik wydajności dla insidera. Na tej liście znajdują się wyłącznie insiderzy, którzy dokonali co najmniej trzech transakcji w ciągu ostatnich dwóch lat.

Jeśli rentowność handlu insiderów jest oznaczona notką„nie dotyczy”, oznacza to, że insider albo nie dokonał żadnych zakupów na otwartym rynku w ciągu ostatnich trzech lat, albo transakcje, których dokonał, są zbyt nowe, aby obliczyć wiarygodny wskaźnik wydajności.

Częstotliwość aktualizacji: codziennie

Zobacz listę najbardziej dochodowych insiderów.

Zobacz osoby z najwyższymi rankingami
Spółki posiadające zgłoszone stanowiska osób mających dostęp do poufnych informacji

Z dokumentów SEC wynika, że Marlow Hernandez zgłosił udziały lub transakcje w następujących spółkach:

Papier wartościowy Nazwa Najnowsze raporty dotyczące udziałów
US:CANO / Cano Health, Inc. Director 4 942 605
Jak interpretować wykresy

Poniższe wykresy przedstawiają notowania akcji papierów wartościowych po każdej niezaplanowanej transakcji na otwartym rynku dokonanej przez Marlow Hernandez. Nieplanowane transakcje to transakcje, które nie zostały dokonane w ramach planu handlowego 10b5-1. Notowania akcji przedstawiono na wykresie jako skumulowaną procentową zmianę ceny akcji. Na przykład, jeśli 1 stycznia 2019 r. dokonano transakcji poufnej, wykres pokaże dzienną procentową zmianę papieru wartościowego do dnia dzisiejszego. Jeżeli cena akcji wzrosłaby w tym czasie z 10 do 15 dolarów, skumulowana procentowa zmiana ceny akcji wyniosłaby 50%. Zmiana ceny z 10$ na 20$ będzie wynosić 100%, a zmiana ceny z 10$ na 5$ będzie wynosić -50%.

Ostatecznie staramy się określić, jak blisko transakcje insiderów korelują z nadmiernymi zwrotami (dodatnimi lub ujemnymi) z ceny akcji, aby sprawdzić, czy insider dostosowuje swoje transakcje w taki sposób, aby czerpać korzyści z informacji poufnych. Rozważmy sytuację, w której zrobił to ktoś z wewnątrz. W tej sytuacji oczekiwalibyśmy albo (a) dodatnich zwrotów po zakupach, albo (b) ujemnych zwrotów po sprzedaży. W przypadku (a) wykres ZAKUPU pokazywałby serię krzywych nachylonych w górę, wskazujących dodatnie zwroty po każdej transakcji zakupu. W przypadku (b) wykres SPRZEDAŻ pokazywałby serię krzywych o nachyleniu w dół, wskazujących ujemne zwroty po każdej transakcji sprzedaży.

Samo to jednak nie wystarczy, aby wyciągnąć wnioski. Gdyby np. cena akcji spółki przez wiele lat rosła niecyklicznie, to spodziewalibyśmy się, że wszystkie wykresy po zakupie będą wykazywały tendencję wzrostową. Podobnie niecykliczne spadki na przestrzeni wielu lat spowodowałyby spadek linii na wykresie po transakcjach. Żaden z tych wykresów nie sugeruje wykorzystywania informacji poufnych.

Najsilniejszym wskaźnikiem byłaby sytuacja, gdy cena akcji miała charakter wyjątkowo cykliczny, a na wykresie KUPNO występowały zarówno pozytywne sygnały na wykresie KUPNA, jak i negatywne na wykresie SPRZEDAŻY. Sytuacja ta wysoce sugerowałaby osobę mającą dostęp do informacji poufnych, która wykorzystywała transakcje w celu uzyskania korzyści finansowej.

Historia handlu insiderów

Ta tabela przedstawia pełną listę transakcji insiderów dokonanych przez firmę Marlow Hernandez ujawnioną Komisji Papierów Wartościowych (SEC).

Data pliku Data trans Formularz Ticker Bezpieczeństwo Kod 10b5-1 Akcje Pozostałe akcje Zmiana
procent		 Cena
udziału		 Wartość
trans		 Pozostała
Wartość
2023-07-14 2023-07-12 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		A - Award 189 681 4 942 605 3,99
2023-06-02 2023-05-31 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		A - Award 671 742 4 701 256 16,67
2023-04-04 2023-03-31 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		A - Award 348 604 4 029 514 9,47
2023-01-05 2023-01-03 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		A - Award 134 660 3 680 910 3,80 0,87 116 750 3 191 349
2022-12-29 2022-12-27 4/A CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		J - Other -11 017 311 0 -100,00
2022-07-07 2022-07-05 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		A - Award 29 870 3 546 250 0,85 3,52 105 142 12 482 800
2022-05-31 2022-05-26 4 CANO Cano Health, Inc.
PCIH Common Units 		C - Conversion -11 017 311 11 017 311 -50,00
2022-05-31 2022-05-26 4 CANO Cano Health, Inc.
Class B Common Stock 		C - Conversion -11 017 311 11 017 311 -50,00
2022-05-31 2022-05-26 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		C - Conversion 11 017 311 11 017 311
2022-03-17 2022-03-15 4 CANO Cano Health, Inc.
Stock Option (Right to Buy) 		A - Award 139 175 139 175
2022-03-17 2022-03-15 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		A - Award 624 418 3 516 380 21,59
2021-12-07 2021-12-06 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 14 999 473 469 3,27 2,20 32 998 1 041 632
2021-12-07 2021-12-06 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 15 000 2 891 962 0,52 8,00 120 000 23 135 696
2021-12-06 2021-12-03 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 22 001 458 470 5,04 2,38 52 362 1 091 159
2021-12-06 2021-12-03 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 12 500 2 876 962 0,44 8,75 109 375 25 173 418
2021-12-06 2021-12-01 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 10 000 436 469 2,34 2,59 25 900 1 130 455
2021-12-01 2021-11-30 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 15 000 426 469 3,65 2,39 35 908 1 020 924
2021-11-24 2021-11-23 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 20 000 411 469 5,11 2,40 48 000 987 526
2021-11-24 2021-11-22 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 10 000 391 469 2,62 2,60 26 000 1 017 819
2021-11-24 2021-11-22 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 8 000 2 864 462 0,28 9,65 77 200 27 642 058
2021-09-24 2021-09-21 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		A - Award 1 339 500 2 856 462 88,30
2021-09-08 2021-09-04 4 CANO Cano Health, Inc.
Class B Common Stock 		P - Purchase 70 000 70 000 10,75 752 500 752 500
2021-09-08 2021-09-04 4 CANO Cano Health, Inc.
PCIH Common Units 		P - Purchase 70 000 70 000 10,75 752 500 752 500
2021-09-02 2021-08-31 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 40 419 46 987 615,39 3,77 152 380 177 141
2021-09-02 2021-08-31 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 94 311 381 469 32,84 3,77 355 552 1 438 138
2021-09-02 2021-08-31 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 2 500 67 597 3,84 11,99 29 975 810 488
2021-09-02 2021-08-31 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 5 833 1 516 962 0,39 11,99 69 938 18 188 374
2021-08-31 2021-08-30 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 1 173 276 1 511 129 347,27 10,75 12 612 717 16 244 637
2021-08-31 2021-08-30 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 2 500 65 097 3,99 11,92 29 800 775 956
2021-08-31 2021-08-30 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 5 833 337 853 1,76 11,87 69 238 4 010 315
2021-08-31 2021-08-27 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 2 500 62 597 4,16 11,77 29 425 736 767
2021-08-31 2021-08-27 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 5 833 332 020 1,79 11,84 69 063 3 931 117
2021-08-31 2021-08-26 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 3 896 6 568 145,81 3,81 14 844 25 024
2021-08-31 2021-08-26 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 9 091 287 158 3,27 3,81 34 637 1 094 072
2021-08-31 2021-08-26 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 6 240 60 097 11,59 11,62 72 509 698 327
2021-08-31 2021-08-26 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 14 560 326 187 4,67 11,79 171 662 3 845 745
2021-08-31 2021-08-25 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 2 672 2 672 3,62 9 673 9 673
2021-08-31 2021-08-25 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 6 235 278 067 2,29 3,62 22 571 1 006 603
2021-08-31 2021-08-25 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 53 857 53 857 11,94 643 053 643 053
2021-08-31 2021-08-25 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 54 727 311 627 21,30 11,93 652 893 3 717 710
2021-08-23 2021-08-17 4/A CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 90 000 250 000 56,25 2,51 225 900 627 500
2021-08-23 2021-08-17 4/A CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 90 000 210 000 75,00 9,55 859 500 2 005 500
2021-08-23 2021-08-16 4/A CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 160 000 160 000 2,77 443 200 443 200
2021-08-23 2021-08-16 4/A CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 120 000 120 000 10,16 1 219 200 1 219 200
2021-08-23 2021-08-20 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 5 000 271 832 1,87 2,75 13 750 747 538
2021-08-23 2021-08-20 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 10 000 256 900 4,05 10,20 102 000 2 620 380
2021-08-23 2021-08-19 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 15 000 266 832 5,96 2,89 43 350 771 144
2021-08-23 2021-08-19 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 25 000 246 900 11,27 10,38 259 500 2 562 822
2021-08-23 2021-08-18 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		P - Purchase 1 832 251 832 0,73 2,30 4 214 579 214
2021-08-23 2021-08-18 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		P - Purchase 11 900 221 900 5,67 9,82 116 858 2 179 058
2021-08-18 2021-08-17 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		A - Award 90 000 250 000 56,25 2,51 225 900 627 500
2021-08-18 2021-08-17 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		A - Award 90 000 210 000 75,00 9,55 859 500 2 005 500
2021-08-18 2021-08-16 4 CANO Cano Health, Inc.
Warrants to purchase Class A Common Stock 		A - Award 160 000 160 000 2,77 443 200 443 200
2021-08-18 2021-08-16 4 CANO Cano Health, Inc.
Class A Common Stock 		A - Award 120 000 120 000 10,16 1 219 200 1 219 200
P
Otwarty rynek lub prywatny zakup niepochodnych lub pochodnych papierów wartościowych
S
Otwarty rynek lub prywatna sprzedaż niepochodnych lub pochodnych papierów wartościowych
A
Grant, nagroda lub inne nabycie papierów wartościowych od spółki (np. opcja)
C
Konwersja instrumentu pochodnego
D
Sprzedaż lub przeniesienie papierów wartościowych z powrotem do spółki
F
Zapłata ceny wykonania lub zobowiązania podatkowego z wykorzystaniem części papierów wartościowych otrzymanych od spółki
G
Darowizna papierów wartościowych przez lub na rzecz insidera
K
Swapy kapitałowe i podobne transakcje zabezpieczające
M
Wykonanie lub konwersja pochodnego papieru wartościowego otrzymanego od spółki (takiego jak opcja)
V
Transakcja dobrowolnie zgłoszona na Formularzu 4
J
Inne (wraz z przypisem opisującym transakcję)