Wstęp

Ta strona zawiera kompleksową analizę znanej historii wykorzystywania informacji poufnych w firmie Robert J Halliday. Insiderzy to członkowie kadry kierowniczej, dyrektorzy lub znaczący inwestorzy w spółce. Dokonywanie transakcji w ich firmach w oparciu o określone, niepubliczne informacje jest nielegalne. Nie oznacza to, że dokonywanie jakichkolwiek transakcji we własnych firmach jest nielegalne. Muszą jednak zgłaszać wszystkie transakcje do SEC za pośrednictwem formularza 4. Pomimo tych ograniczeń badania akademickie sugerują, że insiderzy – ogólnie rzecz biorąc – mają tendencję do osiągania lepszych wyników na rynku w swoich własnych firmach.

Średnia rentowność handlu

Średnia rentowność handlu to średni zwrot ze wszystkich zakupów na otwartym rynku dokonanych przez osobę mającą dostęp do informacji poufnych w ciągu ostatnich trzech lat. Aby to obliczyć, badamy każdy nieplanowany zakup na otwartym rynku dokonany przez insidera, z wyłączeniem wszystkich transakcji oznaczonych jako część planu handlowego 10b5-1. Następnie obliczamy średnią wydajność tych transakcji w ciągu 3, 6 i 12 miesięcy, uśredniając każdy z tych okresów, aby wygenerować ostateczny wskaźnik wydajności dla każdej transakcji. Na koniec uśredniamy wszystkie wskaźniki wydajności, aby obliczyć wskaźnik wydajności dla insidera. Na tej liście znajdują się wyłącznie insiderzy, którzy dokonali co najmniej trzech transakcji w ciągu ostatnich dwóch lat.

Jeśli rentowność handlu insiderów jest oznaczona notką„nie dotyczy”, oznacza to, że insider albo nie dokonał żadnych zakupów na otwartym rynku w ciągu ostatnich trzech lat, albo transakcje, których dokonał, są zbyt nowe, aby obliczyć wiarygodny wskaźnik wydajności.

Częstotliwość aktualizacji: codziennie

Zobacz listę najbardziej dochodowych insiderów.

Zobacz osoby z najwyższymi rankingami
Spółki posiadające zgłoszone stanowiska osób mających dostęp do poufnych informacji

Z dokumentów SEC wynika, że Robert J Halliday zgłosił udziały lub transakcje w następujących spółkach:

Papier wartościowy Nazwa Najnowsze raporty dotyczące udziałów
US:AMAT / Applied Materials, Inc. Chief Financial Officer 98 104
US:ZOLL / Zoll Medical Corp Director 0
Jak interpretować wykresy

Poniższe wykresy przedstawiają notowania akcji papierów wartościowych po każdej niezaplanowanej transakcji na otwartym rynku dokonanej przez Robert J Halliday. Nieplanowane transakcje to transakcje, które nie zostały dokonane w ramach planu handlowego 10b5-1. Notowania akcji przedstawiono na wykresie jako skumulowaną procentową zmianę ceny akcji. Na przykład, jeśli 1 stycznia 2019 r. dokonano transakcji poufnej, wykres pokaże dzienną procentową zmianę papieru wartościowego do dnia dzisiejszego. Jeżeli cena akcji wzrosłaby w tym czasie z 10 do 15 dolarów, skumulowana procentowa zmiana ceny akcji wyniosłaby 50%. Zmiana ceny z 10$ na 20$ będzie wynosić 100%, a zmiana ceny z 10$ na 5$ będzie wynosić -50%.

Ostatecznie staramy się określić, jak blisko transakcje insiderów korelują z nadmiernymi zwrotami (dodatnimi lub ujemnymi) z ceny akcji, aby sprawdzić, czy insider dostosowuje swoje transakcje w taki sposób, aby czerpać korzyści z informacji poufnych. Rozważmy sytuację, w której zrobił to ktoś z wewnątrz. W tej sytuacji oczekiwalibyśmy albo (a) dodatnich zwrotów po zakupach, albo (b) ujemnych zwrotów po sprzedaży. W przypadku (a) wykres ZAKUPU pokazywałby serię krzywych nachylonych w górę, wskazujących dodatnie zwroty po każdej transakcji zakupu. W przypadku (b) wykres SPRZEDAŻ pokazywałby serię krzywych o nachyleniu w dół, wskazujących ujemne zwroty po każdej transakcji sprzedaży.

Samo to jednak nie wystarczy, aby wyciągnąć wnioski. Gdyby np. cena akcji spółki przez wiele lat rosła niecyklicznie, to spodziewalibyśmy się, że wszystkie wykresy po zakupie będą wykazywały tendencję wzrostową. Podobnie niecykliczne spadki na przestrzeni wielu lat spowodowałyby spadek linii na wykresie po transakcjach. Żaden z tych wykresów nie sugeruje wykorzystywania informacji poufnych.

Najsilniejszym wskaźnikiem byłaby sytuacja, gdy cena akcji miała charakter wyjątkowo cykliczny, a na wykresie KUPNO występowały zarówno pozytywne sygnały na wykresie KUPNA, jak i negatywne na wykresie SPRZEDAŻY. Sytuacja ta wysoce sugerowałaby osobę mającą dostęp do informacji poufnych, która wykorzystywała transakcje w celu uzyskania korzyści finansowej.

Historia handlu insiderów

Ta tabela przedstawia pełną listę transakcji insiderów dokonanych przez firmę Robert J Halliday ujawnioną Komisji Papierów Wartościowych (SEC).

Data pliku Data trans Formularz Ticker Bezpieczeństwo Kod 10b5-1 Akcje Pozostałe akcje Zmiana
procent		 Cena
udziału		 Wartość
trans		 Pozostała
Wartość
2022-01-04 2021-12-28 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		G - Gift -250 98 104 -0,25
2022-01-04 2021-12-13 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		G - Gift -70 98 354 -0,07
2021-10-08 3 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		98 424
2017-01-04 2017-01-01 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		F - Taxes -3 975 621 767 -0,64 32,27 -128 273 20 064 421
2016-12-21 2016-12-19 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		F - Taxes -81 385 625 742 -11,51 32,44 -2 640 129 20 299 070
2016-12-05 2016-12-01 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		A - Award 72 675 707 127 11,45
2016-12-05 2016-12-01 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		A - Award 72 675 707 127 11,45
2016-12-05 2016-12-01 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		A - Award 72 194 561 777 14,75
2016-11-14 2016-11-10 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		F - Taxes -16 738 489 583 -3,31 28,18 -471 677 13 796 449
2016-01-05 2016-01-01 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		F - Taxes -4 024 505 433 -0,79 18,67 -75 128 9 436 434
2015-12-22 2015-12-19 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		F - Taxes -38 405 509 457 -7,01 18,10 -695 130 9 221 172
2015-12-09 2015-12-07 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		A - Award 185 087 547 862 51,02
2015-11-12 2015-11-10 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		F - Taxes -15 033 362 775 -3,98 16,76 -251 953 6 080 109
2015-06-25 2015-06-23 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		S - Sale -25 000 377 333 -6,21 19,99 -499 750 7 542 887
2015-01-05 2015-01-01 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		F - Taxes -4 015 402 000 -0,99 24,92 -100 054 10 017 840
2014-12-23 2014-12-19 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		F - Taxes -39 135 406 015 -8,79 24,89 -974 070 10 105 713
2014-12-23 2014-12-19 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		A - Award 50 000 445 150 12,65
2014-12-10 2014-12-08 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		A - Award 144 389 395 150 57,58
2014-11-12 2014-11-10 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		F - Taxes -40 715 250 761 -13,97 22,63 -921 380 5 674 721
2014-02-28 2014-02-26 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		S - Sale -25 090 290 562 -7,95 19,10 -479 219 5 549 734
2014-01-03 2014-01-01 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		F - Taxes -4 038 315 652 -1,26 17,68 -71 392 5 580 727
2013-11-13 2013-11-10 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		F - Taxes -20 872 319 690 -6,13 17,75 -370 478 5 674 498
2013-11-13 2013-11-10 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		A - Award 120 000 340 562 54,41
2013-11-13 2013-03-04 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		S - Sale -651 243 954 -0,27 13,52 -8 802 3 298 258
2013-11-13 2013-04-04 4/A AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		S - Sale -23 954 220 000 -9,82 13,18 -315 714 2 899 600
2013-04-08 2013-04-04 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		S - Sale -23 954 220 651 -9,79 13,18 -315 714 2 908 180
2013-02-27 2013-02-25 4 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		A - Award 100 000 243 954 69,47
2013-02-27 3 AMAT APPLIED MATERIALS INC /DE
Common Stock 		143 954
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Stock Option 		M - Exercise -4 000 0 -100,00
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Stock Option 		M - Exercise -4 000 0 -100,00
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Stock Option 		M - Exercise -2 000 0 -100,00
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Stock Option 		M - Exercise -2 000 0 -100,00
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Stock Option 		M - Exercise -2 000 0 -100,00
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Stock Option 		M - Exercise -2 000 0 -100,00
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Stock Option 		M - Exercise -4 000 0 -100,00
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Stock Option 		M - Exercise -20 000 0 -100,00
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Common Stock 		D - Sale to Issuer -40 000 0 -100,00 93,00 -3 720 000
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Common Stock 		M - Exercise 4 000 40 000 11,11 42,86 171 440 1 714 400
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Common Stock 		M - Exercise 2 000 36 000 5,88 20,23 40 460 728 280
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Common Stock 		M - Exercise 2 000 34 000 6,25 22,05 44 100 749 700
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Common Stock 		M - Exercise 2 000 32 000 6,67 23,05 46 100 737 600
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Common Stock 		M - Exercise 4 000 30 000 15,38 20,22 80 900 606 750
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Common Stock 		M - Exercise 4 000 26 000 18,18 11,26 45 020 292 630
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Common Stock 		M - Exercise 2 000 22 000 10,00 16,52 33 040 363 440
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Common Stock 		M - Exercise 20 000 20 000 17,26 345 300 345 300
2012-04-30 2012-04-26 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Common Stock 		D - Sale to Issuer -2 000 0 -100,00 93,00 -186 000
2012-01-19 2012-01-17 4 ZOLL ZOLL MEDICAL CORP
Common Stock 		A - Award 2 000 2 000
P
Otwarty rynek lub prywatny zakup niepochodnych lub pochodnych papierów wartościowych
S
Otwarty rynek lub prywatna sprzedaż niepochodnych lub pochodnych papierów wartościowych
A
Grant, nagroda lub inne nabycie papierów wartościowych od spółki (np. opcja)
C
Konwersja instrumentu pochodnego
D
Sprzedaż lub przeniesienie papierów wartościowych z powrotem do spółki
F
Zapłata ceny wykonania lub zobowiązania podatkowego z wykorzystaniem części papierów wartościowych otrzymanych od spółki
G
Darowizna papierów wartościowych przez lub na rzecz insidera
K
Swapy kapitałowe i podobne transakcje zabezpieczające
M
Wykonanie lub konwersja pochodnego papieru wartościowego otrzymanego od spółki (takiego jak opcja)
V
Transakcja dobrowolnie zgłoszona na Formularzu 4
J
Inne (wraz z przypisem opisującym transakcję)