Craig Fraser - Insider Trading Tracker

Wstęp

Ta strona zawiera kompleksową analizę znanej historii wykorzystywania informacji poufnych w firmie Craig Fraser. Insiderzy to członkowie kadry kierowniczej, dyrektorzy lub znaczący inwestorzy w spółce. Dokonywanie transakcji w ich firmach w oparciu o określone, niepubliczne informacje jest nielegalne. Nie oznacza to, że dokonywanie jakichkolwiek transakcji we własnych firmach jest nielegalne. Muszą jednak zgłaszać wszystkie transakcje do SEC za pośrednictwem formularza 4. Pomimo tych ograniczeń badania akademickie sugerują, że insiderzy – ogólnie rzecz biorąc – mają tendencję do osiągania lepszych wyników na rynku w swoich własnych firmach.

Średnia rentowność handlu

Spółki posiadające zgłoszone stanowiska osób mających dostęp do poufnych informacji

Z dokumentów SEC wynika, że Craig Fraser zgłosił udziały lub transakcje w następujących spółkach:

Jak interpretować wykresy

Poniższe wykresy przedstawiają notowania akcji papierów wartościowych po każdej niezaplanowanej transakcji na otwartym rynku dokonanej przez Craig Fraser. Nieplanowane transakcje to transakcje, które nie zostały dokonane w ramach planu handlowego 10b5-1. Notowania akcji przedstawiono na wykresie jako skumulowaną procentową zmianę ceny akcji. Na przykład, jeśli 1 stycznia 2019 r. dokonano transakcji poufnej, wykres pokaże dzienną procentową zmianę papieru wartościowego do dnia dzisiejszego. Jeżeli cena akcji wzrosłaby w tym czasie z 10 do 15 dolarów, skumulowana procentowa zmiana ceny akcji wyniosłaby 50%. Zmiana ceny z 10$ na 20$ będzie wynosić 100%, a zmiana ceny z 10$ na 5$ będzie wynosić -50%.

Ostatecznie staramy się określić, jak blisko transakcje insiderów korelują z nadmiernymi zwrotami (dodatnimi lub ujemnymi) z ceny akcji, aby sprawdzić, czy insider dostosowuje swoje transakcje w taki sposób, aby czerpać korzyści z informacji poufnych. Rozważmy sytuację, w której zrobił to ktoś z wewnątrz. W tej sytuacji oczekiwalibyśmy albo (a) dodatnich zwrotów po zakupach, albo (b) ujemnych zwrotów po sprzedaży. W przypadku (a) wykres ZAKUPU pokazywałby serię krzywych nachylonych w górę, wskazujących dodatnie zwroty po każdej transakcji zakupu. W przypadku (b) wykres SPRZEDAŻ pokazywałby serię krzywych o nachyleniu w dół, wskazujących ujemne zwroty po każdej transakcji sprzedaży.

Samo to jednak nie wystarczy, aby wyciągnąć wnioski. Gdyby np. cena akcji spółki przez wiele lat rosła niecyklicznie, to spodziewalibyśmy się, że wszystkie wykresy po zakupie będą wykazywały tendencję wzrostową. Podobnie niecykliczne spadki na przestrzeni wielu lat spowodowałyby spadek linii na wykresie po transakcjach. Żaden z tych wykresów nie sugeruje wykorzystywania informacji poufnych.

Najsilniejszym wskaźnikiem byłaby sytuacja, gdy cena akcji miała charakter wyjątkowo cykliczny, a na wykresie KUPNO występowały zarówno pozytywne sygnały na wykresie KUPNA, jak i negatywne na wykresie SPRZEDAŻY. Sytuacja ta wysoce sugerowałaby osobę mającą dostęp do informacji poufnych, która wykorzystywała transakcje w celu uzyskania korzyści finansowej.

Zakupy insidera WINT / Windtree Therapeutics, Inc. – krótkoterminowa analiza zysków

W tej części analizujemy rentowność każdego nieplanowanego zakupu od poufnych informacji na otwartym rynku dokonanego w WINT / Windtree Therapeutics, Inc.. Analiza ta pomaga zrozumieć, czy insider konsekwentnie generuje nietypowe zyski i czy warto ją śledzić. Analiza ta obejmuje okres jednego roku po każdej transakcji, a wyniki mają charakter teoretyczny .

Poniższa tabela przedstawia najnowsze zakupy na otwartym rynku, które nie były częścią planu handlu automatycznego.

Data transakcji	Ticker	Insider	Zgłoszone Akcje	Zgłoszona Cena	Skorygowane Akcje	Skorygowana Cena	Podstawa kalkulacji kosztów	Dni do maks	Cena maks	Maks Zysk ($)	Maksymalny zwrot (%)
2024-10-08	WINT	Fraser Craig	5 431	0,9099	109	45,4950	4 942	136	4.3500	-4 471	-90,49
2023-09-27	WINT	Fraser Craig	2 500	1,0199	74	34,6766	2 550
2023-09-26	WINT	Fraser Craig	2 500	0,9000	74	30,6000	2 250
2023-04-26	WINT	Fraser Craig	1 497	1,7700	44	60,1800	2 650
2023-04-25	WINT	Fraser Craig	1 315	1,8900	39	64,2600	2 485
2022-07-27	WINT	Fraser Craig	2 500	0,3799	64	14,9427	950
2022-07-26	WINT	Fraser Craig	2 500	0,3740	64	14,7107	935
2022-06-30	WINT	Fraser Craig	4 500	0,4279	114	16,8307	1 926
2022-06-29	WINT	Fraser Craig	7 000	0,4154	178	16,3391	2 908
2022-03-16	WINT	Fraser Craig	2 000	0,9799	51	38,5427	1 960
2022-03-15	WINT	Fraser Craig	3 000	0,9801	76	38,5506	2 940
2021-11-19	WINT	Fraser Craig	930	1,6000	24	62,9333	1 488
2021-11-18	WINT	Fraser Craig	930	1,6100	24	63,3267	1 497
2021-10-22	WINT	Fraser Craig	3 000	1,9000	76	74,7333	5 700
2021-10-19	WINT	Fraser Craig	3 000	1,9100	76	75,1267	5 730
2021-04-16	WINT	Fraser Craig	1 000	2,0920	25	82,2853	2 092
2021-04-15	WINT	Fraser Craig	1 000	2,2399	25	88,1027	2 240
2021-04-06	WINT	Fraser Craig	500	2,5700	13	101,0867	1 285
2021-04-05	WINT	Fraser Craig	1 000	2,5799	25	101,4761	2 580
2021-04-01	WINT	Fraser Craig	500	2,4587	13	96,7089	1 229
2021-03-31	WINT	Fraser Craig	500	2,3199	13	91,2494	1 160
2021-03-25	WINT	Fraser Craig	1 500	3,2500	38	127,8333	4 875
2020-10-28	WINT	Fraser Craig	250	6,5595	6	258,0070	1 640
2020-10-09	WINT	Fraser Craig	250	5,8250	6	229,1167	1 456
2020-10-07	WINT	Fraser Craig	250	5,1700	6	203,3533	1 292
2020-05-22	WINT	Fraser Craig	2 069	7,2500	53	285,1667	15 000
2020-02-11	WINT	Fraser Craig	250	4,1000	8	124,0250	1 025
2020-02-10	WINT	Fraser Craig	250	4,1000	8	124,0250	1 025
2020-02-04	WINT	Fraser Craig	500	4,2400	17	128,2600	2 120
2020-02-03	WINT	Fraser Craig	100	4,2000	3	127,0500	420
2016-10-28	WINT	Fraser Craig	7 500	2,0508	266	57,8326	15 381

Cena skorygowana to cena skorygowana o podział. Akcje skorygowane to akcje skorygowane o podział.