James Bottiglieri - Insider Trading Tracker

Wstęp

Ta strona zawiera kompleksową analizę znanej historii wykorzystywania informacji poufnych w firmie James Bottiglieri. Insiderzy to członkowie kadry kierowniczej, dyrektorzy lub znaczący inwestorzy w spółce. Dokonywanie transakcji w ich firmach w oparciu o określone, niepubliczne informacje jest nielegalne. Nie oznacza to, że dokonywanie jakichkolwiek transakcji we własnych firmach jest nielegalne. Muszą jednak zgłaszać wszystkie transakcje do SEC za pośrednictwem formularza 4. Pomimo tych ograniczeń badania akademickie sugerują, że insiderzy – ogólnie rzecz biorąc – mają tendencję do osiągania lepszych wyników na rynku w swoich własnych firmach.

Średnia rentowność handlu

Spółki posiadające zgłoszone stanowiska osób mających dostęp do poufnych informacji

Z dokumentów SEC wynika, że James Bottiglieri zgłosił udziały lub transakcje w następujących spółkach:

Jak interpretować wykresy

Poniższe wykresy przedstawiają notowania akcji papierów wartościowych po każdej niezaplanowanej transakcji na otwartym rynku dokonanej przez James Bottiglieri. Nieplanowane transakcje to transakcje, które nie zostały dokonane w ramach planu handlowego 10b5-1. Notowania akcji przedstawiono na wykresie jako skumulowaną procentową zmianę ceny akcji. Na przykład, jeśli 1 stycznia 2019 r. dokonano transakcji poufnej, wykres pokaże dzienną procentową zmianę papieru wartościowego do dnia dzisiejszego. Jeżeli cena akcji wzrosłaby w tym czasie z 10 do 15 dolarów, skumulowana procentowa zmiana ceny akcji wyniosłaby 50%. Zmiana ceny z 10$ na 20$ będzie wynosić 100%, a zmiana ceny z 10$ na 5$ będzie wynosić -50%.

Ostatecznie staramy się określić, jak blisko transakcje insiderów korelują z nadmiernymi zwrotami (dodatnimi lub ujemnymi) z ceny akcji, aby sprawdzić, czy insider dostosowuje swoje transakcje w taki sposób, aby czerpać korzyści z informacji poufnych. Rozważmy sytuację, w której zrobił to ktoś z wewnątrz. W tej sytuacji oczekiwalibyśmy albo (a) dodatnich zwrotów po zakupach, albo (b) ujemnych zwrotów po sprzedaży. W przypadku (a) wykres ZAKUPU pokazywałby serię krzywych nachylonych w górę, wskazujących dodatnie zwroty po każdej transakcji zakupu. W przypadku (b) wykres SPRZEDAŻ pokazywałby serię krzywych o nachyleniu w dół, wskazujących ujemne zwroty po każdej transakcji sprzedaży.

Samo to jednak nie wystarczy, aby wyciągnąć wnioski. Gdyby np. cena akcji spółki przez wiele lat rosła niecyklicznie, to spodziewalibyśmy się, że wszystkie wykresy po zakupie będą wykazywały tendencję wzrostową. Podobnie niecykliczne spadki na przestrzeni wielu lat spowodowałyby spadek linii na wykresie po transakcjach. Żaden z tych wykresów nie sugeruje wykorzystywania informacji poufnych.

Najsilniejszym wskaźnikiem byłaby sytuacja, gdy cena akcji miała charakter wyjątkowo cykliczny, a na wykresie KUPNO występowały zarówno pozytywne sygnały na wykresie KUPNA, jak i negatywne na wykresie SPRZEDAŻY. Sytuacja ta wysoce sugerowałaby osobę mającą dostęp do informacji poufnych, która wykorzystywała transakcje w celu uzyskania korzyści finansowej.

Zakupy insidera CODI.PRB / Compass Diversified - Preferred Stock – krótkoterminowa analiza zysków

W tej części analizujemy rentowność każdego nieplanowanego zakupu od poufnych informacji na otwartym rynku dokonanego w CODI.PRB / Compass Diversified - Preferred Stock. Analiza ta pomaga zrozumieć, czy insider konsekwentnie generuje nietypowe zyski i czy warto ją śledzić. Analiza ta obejmuje okres jednego roku po każdej transakcji, a wyniki mają charakter teoretyczny .

Poniższa tabela przedstawia najnowsze zakupy na otwartym rynku, które nie były częścią planu handlu automatycznego.

Data transakcji	Ticker	Insider	Zgłoszone Akcje	Zgłoszona Cena	Skorygowane Akcje	Skorygowana Cena	Podstawa kalkulacji kosztów	Dni do maks	Cena maks	Maks Zysk ($)	Maksymalny zwrot (%)
2024-01-18	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	5 123	21,3961	5 123	21,3961	109 612	50	24.5600	16 209	14,79
2023-01-03	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	5 727	19,1317	5 727	19,1317	109 567
2022-01-03	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	3 224	30,9329	3 224	30,9329	99 728
2021-01-04	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	5 079	19,6166	5 079	19,6166	99 633
2020-01-03	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	3 897	25,5834	3 897	25,5834	99 699
2019-01-03	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	7 473	13,3057	7 473	13,3057	99 433
2018-11-20	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	2 500	15,1800	2 500	15,1800	37 950
2018-01-03	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	4 733	17,2449	4 733	17,2449	81 620
2017-11-14	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	5 000	16,6250	5 000	16,6250	83 125
2017-05-17	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	3 000	16,2425	3 000	16,2425	48 728
2017-01-03	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	4 500	18,1589	4 500	18,1589	81 715
2016-01-04	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	4 795	15,9807	4 795	15,9807	76 627
2015-01-02	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	3 500	16,1950	3 500	16,1950	56 682
2012-11-13	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	3 500	13,9991	3 500	13,9991	48 997
2012-05-16	CODI	BOTTIGLIERI JAMES	2 500	12,7988	2 500	12,7988	31 997

Cena skorygowana to cena skorygowana o podział. Akcje skorygowane to akcje skorygowane o podział.